Fundusze: ETF, Portfelowe, Indeksowe

Home / Aktualności - Europa / Indeks DAX skończył 30 lat

Informacje o ETF

Fundusze ETF na GPW w Warszawie

Fundusze indeksowe

Indeks DAX skończył 30 lat

1 lipca minęło dokładnie 30 lat od rozpoczęcia obliczania przez Deutsche Boerse indeksu DAX. Trzydziestolecie najważniejszego indeksu frankfurckiej giełdy było obchodzone z udziałem około 250 gości – w tym gronie znaleźli się m.in. członkowie zarządów spółek należących do tego indeksu. „Ojcowie” założyciele indeksu DAX – Manfred Zaß i Frank Mella (redaktor w Börsen-Zeitung) – wraz z Theodorem Weimerem (od stycznia 2018 r. jest prezesem Deutsche Boerse) uderzyli z tej okazji w dzwon giełdowy. Tablica giełdowa, która normalnie śledzi zmiany wartości indeksu DAX w trakcie sesji giełdowej, tym razem pokazała rano wykres indeksu w okresie 30 lat jego funkcjonowania wyraźnie wskazując na wzrost, jakiego w tym czasie doświadczył (por. wykres). Od momentu rozpoczęcia obliczania w dniu 1 lipca 1988 r., kiedy miał wartość 1163 punktów, najważniejszy barometr giełdy w Niemczech wzrósł ponad dziesięciokrotnie, pomimo sporadycznych wpadek spowodowanych pęknięciem bańki internetowej (kryzys dot-com), wydarzeniami z 11 września 2001 r., czy kryzysem finansowym z lat 2007-2008. Rekordową jak dotychczas wartość indeks DAX osiągnął 23 stycznia 2018 r. wspinając się na poziom 13596,89 punktów.

Indeks DAX obejmuje 30 największych pod względem kapitalizacji rynkowej i najpłynniejszych pod względem obrotów giełdowych spółek, których akcje są notowane na Frankfurter Wertpapierbörse (Frankfurt Stock Exchange) i jest kluczowym wskaźnikiem siły niemieckiej gospodarki. Uczestnicy DAX odpowiadają za około 75% kapitalizacji niemieckich spółek notowanych na frankfurckiej giełdzie i 85% obrotu akcjami niemieckich firm. Indeks DAX jest produktem i zarejestrowanym słowno-graficznym znakiem towarowym Deutsche Boerse. Jest obliczany zarówno w wersji cenowej, jak i dochodowej. Co więcej, służy jako instrument bazowy dla instrumentów pochodnych (np. kontrakty futures na DAX są stale w gronie pięciu najpopularniejszych kontraktów futures w skali światowej) i produktów strukturyzowanych. Jest instrumentem bazowym dla ponad 150 tys. produktów finansowych, w tym także dla funduszy ETF. W pierwszym kwartale 2018 r. wartość aktywów funduszy ETF powiązanych z indeksami z rodziny DAX wyniosła 29,2 mld euro.

Poniżej wybrane, najciekawsze informacje dotyczące 30 lat historii indeksu DAX i indeksów z jego „rodziny”:

  • pierwszymi uczestnikami indeksu były spółki: Allianz, BASF, Bayer, Bayerische Hypotheken- und Wechselbank, Bayerische Vereinsbank, BMW, Commerzbank, Continental, Daimler-Benz, Degussa, Deutsche Babcock, Deutsche Bank, Deutsche Lufthansa, Dresdner Bank, Feldmühle Nobel, Henkel, Hoechst, Karstadt, Kaufhof, Linde, MAN, Mannesmann, Nixdorf, RWE, Schering, Siemens, Thyssen, Veba, Viag i Volkswagen;
  • w 1994 r. powstał Europejski Instytut Walutowy i utworzono indeks DAX 100, którego celem jest śledzenie wyników 100 najbardziej płynnych spółek;
  • w 1996 r. został stworzony indeks MDAX obejmujący spółki z tradycyjnych branż, który skupia firmy o kapitalizacji i wartości obrotów znajdujące się w rankingu tuż za spółkami należącymi do indeksu DAX;
  • pierwsza oferta publiczna spółki Deutsche Telekom przeprowadzona w listopadzie 1996 roku była największym IPO w historii indeksu DAX. Sprzedaż 713 milionów jej akcji przyniosła 13 miliardów euro, a popyt na akcje pięciokrotnie przewyższył podaż;
  • 20 marca 1998 r. indeks DAX zamknął się po raz pierwszy powyżej poziomu 5000 punktów (5001,55 pkt.);
  • największą fuzją przedsiębiorstw w historii indeksu DAX było połączenie firmy Daimler-Benz z Chryslerem, które zostało sfinalizowane 7 maja 1998 r. (kapitalizacja obu firm wynosiła wówczas 166 mld marek niemieckich);
  • od czerwca 1999 r. indeks DAX jest obliczany wyłącznie na podstawie cen akcji z systemu Xetra; w tym samym roku został uruchomiony indeks SDAX obejmujący spółki o małej kapitalizacji;
  • w szczycie bańki internetowej, w marcu 2000 r. indeks DAX osiągnął rekordowy wówczas poziom 8136,16 pkt.
  • w 2002 r. indeks DAX doświadczył największego rocznego spadku w wysokości 44 procent; 12 marca 2003 r. wartość indeksu spadła do lokalnego minimum na poziomie 2202,96 pkt.;
  • w 2003 r. powstał indeks TecDAX, który grupuje akcje 30 firm technologicznych, które w rankingu kapitalizacji i obrotów plasują się bezpośrednio za spółkami należącymi do indeksu DAX;
  • 13 lipca 2007 r. indeks DAX osiągnął nowy rekordowy poziom – 8151,57 pkt.;
  • 13 października 2008 r. DAX zanotował największy dzienny wzrost procentowy – 11,40%;
  • 16 marca 2015 r. indeks DAX po raz pierwszy pokonał poziom 12 tys. punktów kończąc notowania z wartością 12167,72 pkt.;
  • spółkami o największej kapitalizacji w indeksie DAX są obecnie (stan na 15 maja 2018 r.): SAP (115 535,64 mln euro) (spółka została włączona do indeksu w 1995 r.), Siemens (97 750,00 mln euro) i Bayer (84 598,92 mln euro);
  • w maju 2018 r. kapitalizacja rynkowa uczestników indeksu DAX osiągnęła wartość 1 181 238,25 mln euro;
  • 15 spółek jest uczestnikami indeksu DAX od momentu jego powstania: Allianz, BASF, Bayer, BMW, Commerzbank, Daimler (wcześniej Daimler-Benz), Deutsche Bank, E.ON (wcześniej Veba i Viag), Henkel, Linde, Lufthansa, RWE, Siemens, ThyssenKrupp (wcześniej Thyssen) i Volkswagen;
  • według badania EY z 2012 r. średnio 55% akcji spółek z indeksu DAX jest w posiadaniu zagranicznych inwestorów (największym z nich jest BlackRock), zaś 37% należy do niemieckich inwestorów;
  • średnia roczna stopa zwrotu z indeksu DAX w minionych 30 latach wyniosła 7,5%; początkowa inwestycja w indeks DAX w lipcu 1988 r. o wartości 1000 euro dziś byłaby warta 8754,96 euro.

Szukaj 

Wykres miesiąca-wrzesień 2018

Wydarzenia

Inside ETFs Europe w Londynie

Sonda 92

Który z poniższych czynników jest Twoim zdaniem najistotniejszy przy wyborze funduszu inwestycyjnego?

Polityka prywatności
Regulamin serwisu